آربیتراژ ارز دیجیتال چیست؟ کسب درآمد از اختلاف قیمت‌ها

آربیتراژ ارز دیجیتال چیست؟ آربیتراژ ارز دیجیتال می‌تواند دروازه‌ای به سوی فرصت‌های سودآور نهفته در نوسانات بازار ارز دیجیتال باشد. در حالی که بسیاری از تریدرها در تلاش برای تحلیل پیچیده بازارها هستند، آربیتراژ به شما این امکان را می‌دهد که با یک رویکرد مستقیم‌تر و مبتنی بر داده، از اختلاف قیمت‌ها به نفع خود استفاده کنید. 

ما در این راهنما قصد داریم تا شما را با استراتژی‌های لازم برای شناسایی و بهره‌برداری از این فرصت‌ آشنا کنیم. پس با ما تا انتها همراه باشید.

آربیتراژ (Arbitrage) چیست؟

آربیتراژ (Arbitrage) به معنی استراتژی کسب سود از اختلاف قیمت‌های یک دارایی در بازارهای مختلف است. این فرآیند شامل خرید دارایی از بازاری با قیمت پایین‌تر و فروش همان دارایی در بازاری دیگر با قیمت بالاتر می‌شود. این استراتژی می‌تواند در بازارهای مختلفی مانند ارز دیجیتال، فارکس، سهام و اوراق بهادار اجرا شود.

آربیتراژ نه تنها از ناکارآمدی‌های قیمت‌گذاری در بازارهای مختلف بهره می‌برد بلکه به عنوان یک استراتژی تقریباً بدون ریسک شناخته می‌شود، به شرطی که معامله‌گر بتواند دارایی را در کمترین زمان ممکن بفروشد. این روش برای معامله‌گرانی که به دنبال کسب سودهای کوچک ولی پرتکرار هستند، ایده‌آل است.

آربیتراژ ارز دیجیتال چیست و چگونه انجام می‌شود؟

در بخش قبلی به سوال آربیتراژ ارز دیجیتال چیست پاسخ داده شد. آربیتراژ ارز دیجیتال به فرآیند کسب سود از اختلاف قیمت‌ یک رمزارز در دو یا چند صرافی مختلف اشاره دارد. 

این استراتژی شامل خرید یک دارایی رمزارزی از صرافی‌ای که قیمت آن پایین‌تر است و سپس فروش همان دارایی در صرافی دیگری که قیمت آن بالاتر است، می‌شود. 

از آنجا که هر صرافی ارزهای دیجیتال را بر اساس عرضه و تقاضای محلی خود قیمت‌گذاری می‌کند، ممکن است اختلاف قیمتی بین صرافی‌ها وجود داشته باشد که فرصت‌هایی برای آربیتراژ فراهم می‌کند.

این روش معاملاتی نیازی به دانش پیچیده مالی یا تحلیل تکنیکال ندارد و عمدتاً بر سرعت عمل و بهره‌گیری از اختلاف قیمت‌ها در لحظه تمرکز دارد. 

با این حال، آربیتراژ ارز دیجیتال بدون ریسک نیست، زیرا ممکن است شامل هزینه‌های معاملاتی، تأخیر در انتقال دارایی‌ها بین صرافی‌ها و نوسانات قیمتی سریع باشد که می‌تواند سود احتمالی را کاهش دهد یا حتی منجر به زیان شود.

علاوه بر این، چالش‌هایی مانند کارمزد صرافی‌ها و احتمال تقلب در گزارش‌های حجم معاملات باید در نظر گرفته شود. 

صرافی‌هایی که کارمزد کسر نمی‌کنند، ممکن است در معرض خطر افزایش دروغین حجم معاملات باشند، که این موضوع می‌تواند تأثیر منفی بر تصمیم‌گیری‌های معاملاتی داشته باشد. در ادامه همین مطلب بیشتر در خصوص ریسک‌ها و معایب استراتژی آربیتراژ صحبت خواهیم کرد.

نحوه کسب سود از آربیتراژ ارز دیجیتال

حال که با استراتژی آربیتراژ آشنا شدید، باید ببینیم از چه طریقی می‌توانیم از این روش به درآمد برسیم. برای کسب سود از آربیتراژ ارز دیجیتال، معامله‌گران می‌توانند دو رویکرد متفاوت را دنبال کنند:

• انجام تراکنش در تعداد زیاد

این رویکرد بر اساس انجام تعداد زیادی معامله با حجم کوچک متمرکز است. از آنجایی که اختلاف قیمت‌ها در آربیتراژ می‌تواند ناچیز باشد، معامله‌گران با انجام تعداد زیادی معامله کوچک می‌توانند در مجموع سود قابل توجهی کسب کنند. 

این روش برای افرادی با سرمایه اولیه کمتر مناسب است، زیرا نیازی به سرمایه‌گذاری‌های بزرگ در هر تراکنش نیست.

• انجام تراکنش‌هایی با تعداد کمتر اما با مقادیر بیشتر

در این رویکرد، معامله‌گران تمرکز خود را بر انجام تعداد کمتری معامله قرار می‌دهند، اما هر معامله با حجم بالاتری انجام می‌شود. از آنجایی که برای کسب سود قابل توجه از هر معامله نیاز به سرمایه بیشتری است، این روش بیشتر برای افرادی مناسب است که توانایی سرمایه‌گذاری بزرگ‌تری دارند. 

این روش می‌تواند بازدهی بالاتری را در مقایسه با تعداد زیادی معاملات کوچک ارائه دهد، اما ریسک بیشتری نیز دارد.

در هر دو رویکرد کسب درآمد از آربیتراژ ارزهای دیجیتال، سرعت و دقت در انجام معاملات بسیار مهم است. از آنجا که اختلاف‌های قیمتی ممکن است در مدت زمان کوتاهی برطرف شوند، معامله‌گران باید قادر به شناسایی فرصت‌ها و انجام سریع معاملات باشند. 

استفاده از ابزارهای معاملاتی اتوماتیک می‌تواند در این زمینه کمک‌کننده باشد، زیرا امکان رصد همزمان بازارها و انجام سریع تراکنش‌ها را فراهم می‌کند.

به عنوان مثال، اگر قیمت بیت کوین در صرافی A  به میزان 40.000 دلار و در صرافی B به میزان 40.200 دلار باشد، معامله‌گر می‌تواند با خرید از صرافی A و فروش در صرافی B به ازای هر بیت کوین $200 سود کسب کند. البته، باید در نظر داشت که کارمزدهای معاملاتی و هزینه‌های انتقال باید کسر شوند تا سود واقعی محاسبه گردد.

انواع استراتژی آربیتراژ ارزهای دیجیتال

آربیتراژ ارز دیجیتال از استراتژی‌های متنوعی بهره می‌برد تا از اختلاف قیمت‌ها در بازارهای مختلف یا درون یک بازار سود ببرد. در اینجا به بررسی چند نوع رایج از آربیتراژ ارز دیجیتال می‌پردازیم:

• آربیتراژ بین صرافی‌ها (Cross-Exchange Arbitrage)

این روش شامل خرید ارز دیجیتال از یک صرافی که قیمت پایین‌تری دارد و فروش آن در صرافی دیگر با قیمت بالاتر است. این استراتژی مستلزم مقایسه دقیق قیمت‌ها و در نظر گرفتن کارمزد هر دو صرافی برای محاسبه سود واقعی است.

• آربیتراژ مثلثی (Triangular Arbitrage)

در این استراتژی، معامله‌گر سه معامله را درون یک صرافی انجام می‌دهد تا از اختلاف نرخ‌های مبادله‌ای بین سه ارز دیجیتال یا فیات سود ببرد. برای مثال، با تبدیل اولیه ارز A به ارز B، سپس ارز B به ارز C و در نهایت تبدیل ارز C به ارز A، اگر در پایان این چرخه معامله‌گر با مقدار بیشتری از ارز A نسبت به ابتدا باقی بماند، سود کرده است.

• آربیتراژ همگرایی قیمت (Convergence Arbitrage)

این روش بر اساس اصل همگرایی قیمت‌ها در بازارهای مختلف عمل می‌کند. معامله‌گر با خرید ارز دیجیتال از صرافی‌ای که قیمت کمتری دارد و نگهداری آن تا زمانی که قیمت‌ها در صرافی‌ها به یکدیگر نزدیک و یا برابر شوند، سپس آن را می‌فروشد تا سود کسب کند.

• آربیتراژ غیرمتمرکز (Decentralized Arbitrage)

با روی کار آمدن صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX‌) و بازارسازان خودکار (AMMs)، فرصت‌های جدیدی برای آربیتراژ ایجاد شده‌است. این نوع آربیتراژ شامل شناسایی اختلاف قیمت‌ها بین صرافی‌های متمرکز و غیرمتمرکز یا بین دو صرافی غیرمتمرکز مختلف است.

• آربیتراژ آماری (Statistical Arbitrage)

این روش پیچیده‌تر است و از مدل‌های ریاضی و آماری برای شناسایی فرصت‌های آربیتراژی استفاده می‌کند. معامله‌گران به دنبال الگوهای قیمتی هستند که احتمالاً به تکرار می‌انجامند و با استفاده از ربات‌های تریدینگ برای انجام معاملات خودکار، از این الگوها سود می‌برند.

در همه این روش‌ها، دانش بازار، توجه به کارمزدها، سرعت عمل و دسترسی به اطلاعات و ابزارهای تجزیه و تحلیل دقیق از عوامل کلیدی موفقیت در آربیتراژ ارز دیجیتال هستند.

معایب آربیتراژ ارز دیجیتال

آربیتراژ در بازار ارزهای دیجیتال، هرچند می‌تواند سودآور باشد، اما با چندین ایراد و چالش قابل توجه همراه است که تریدرها باید آن‌ها را جدی بگیرند:

• کارمزد‌های بالا

یکی از اصلی‌ترین چالش‌های آربیتراژ، کارمزد‌هایی است که صرافی‌ها برای انجام معاملات و انتقالات دارایی دریافت می‌کنند. در برخی موارد، این کارمزدها به قدری بالا هستند که می‌توانند کل سود حاصل از آربیتراژ را از بین ببرند یا حتی باعث ضرر شوند.

• تأخیر در تایید تراکنش‌ها

با توجه به طبیعت برخی شبکه‌های بلاک‌چین مانند بیت کوین، تایید تراکنش‌ها می‌تواند زمان‌بر باشد. این تأخیرها می‌توانند باعث شوند که قیمت‌ها در طول زمان انتقال دارایی تغییر کنند و فرصت آربیتراژ از دست برود.

• محدودیت‌های قانونی و تحریم‌ها

مسئله تحریم‌ها و محدودیت‌های قانونی در دسترسی به صرافی‌های بین‌المللی برای کاربران ایرانی، یک چالش بزرگ است. احراز هویت می‌تواند دشوار باشد و در صورت تشخیص هویت ایرانی خطر بلوکه شدن دارایی‌ها وجود دارد.

• ریسک نقدشوندگی

ریسک نقدشوندگی زمانی رخ می‌دهد که معامله‌گر نتواند به دلیل عدم وجود خریدار کافی دارایی خود را در صرافی مقصد به فروش برساند. این مسئله می‌تواند باعث شود که معامله‌گر مجبور به فروش دارایی خود با قیمتی پایین‌تر از قیمت مورد نظر یا حتی با ضرر شود.

• تغییرات ناگهانی قیمت

در بازارهای ارز دیجیتال، قیمت‌ها می‌توانند به سرعت و به شکل ناگهانی تغییر کنند. این نوسانات قیمت می‌تواند باعث شود که آربیتراژ که در یک لحظه سودآور به نظر می‌رسید، در لحظه بعد زیان‌آور شود.

• ریسک‌های فنی

مشکلات فنی نظیر قطعی اینترنت، مسائل مربوط به کیف پول‌های دیجیتال یا اختلال در عملکرد صرافی‌ها می‌تواند بر روند آربیتراژ تأثیر منفی بگذارد. این مسائل می‌توانند مانع از اجرای به موقع معاملات شوند.

مزایای آربیتراژ ارز دیجیتال

آربیتراژ ارز دیجیتال، نیازمند دانش فنی گسترده‌ای نیست و می‌تواند فرصت‌هایی برای کسب درآمد با سرمایه‌گذاری محدود ارائه دهد. در ادامه شما را با دیگر مزایای این استراتژی آشنا می‌کنیم:

• ریسک پایین

آربیتراژ به دلیل ماهیت خود که بر پایه استفاده از اختلاف قیمت یک دارایی در دو بازار مختلف است، ریسک کمتری نسبت به دیگر روش‌های سرمایه‌گذاری مانند ترید روزانه دارد. این استراتژی نیازمند پیش‌بینی حرکات بازار یا تحلیل‌های پیچیده نیست، بلکه تنها بر مشاهده و بهره‌گیری از اختلاف‌های قیمتی موجود تمرکز دارد.

• سرعت بالا در تحقق سود 

آربیتراژ می‌تواند فرصت‌هایی برای کسب درآمد سریع ارائه دهد، زیرا سود از تفاوت‌های قیمتی که گاهی اوقات به سرعت پدیدار می‌شوند و ممکن است به سرعت نیز از بین بروند، کسب می‌شود. این روش به سرمایه‌گذار اجازه می‌دهد تا با استفاده از این تفاوت‌های قیمتی و با انجام معاملاتی محاسبه شده، سریعاً سود کسب کند.

• نیاز کمتر به تخصص در تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال

در مقایسه با ترید روزانه یا سایر روش‌های سرمایه‌گذاری که نیازمند دانش عمیق در تحلیل‌های تکنیکال، فاندامنتال و داشتن استراتژی‌های معاملاتی پیچیده هستند، آربیتراژ نیاز چندانی به این نوع از مهارت‌ها ندارد.

این امر آن را به یک گزینه جذاب برای کسانی تبدیل می‌کند که مایل به کسب درآمد از بازارهای مالی بدون پرداختن به تحلیل‌های پیچیده هستند.

این مزایا نشان می‌دهند که آربیتراژ می‌تواند یک استراتژی جذاب برای سرمایه‌گذارانی باشد که به دنبال ریسک پایین‌تر و فرصت‌های سودآوری سریع بدون نیاز به دانش تخصصی عمیق در تحلیل‌های مالی هستند.

2 مورد از مهمترین خطرات آربیتراژ ارز دیجیتال که باید بدانید

آربیتراژ، علی‌رغم ظاهر سودآور و جذابیت‌هایی که دارد، با چالش‌ها و خطرات خاص خود همراه است. بسیاری از افراد تصور می‌کنند که این روش تضمینی برای کسب درآمد آسان است، اما بدون درک صحیح از پیچیدگی‌ها و ریسک‌های موجود، ممکن است با زیان‌های قابل توجهی مواجه شوند. 

در اینجا به دو مورد از اصلی‌ترین خطرات مرتبط با آربیتراژ ارز دیجیتال اشاره می‌کنیم:

• اختلاف قیمت‌ها ممکن است ناپدید شود

یکی از بزرگ‌ترین خطرات در معاملات آربیتراژ، این است که تفاوت قیمتی که بر اساس آن معامله برنامه‌ریزی شده، ممکن است قبل از اتمام معامله از بین برود. این موقعیت می‌تواند منجر به کسب سود ناچیز یا حتی زیان شود. این مشکل معمولاً به دلیل تاخیر در اجرای معاملات، هزینه‌های معاملاتی بالا یا افزایش ناگهانی در نوسانات بازار رخ می‌دهد.

• خطرات مربوط به انجام تراکنش‌ها

با توجه به نیاز به انجام تعداد زیادی تراکنش در استراتژی‌های آربیتراژ، احتمال خطا در این فرآیندها وجود دارد. خطاهایی نظیر ارسال ارز به آدرس اشتباه می‌تواند منجر به از دست رفتن سرمایه شود. این نوع از خطاها بر اهمیت دقت و توجه در هنگام انجام معاملات تاکید می‌کند.

این موارد نشان می‌دهند که آربیتراژ، هرچند فرصت‌هایی برای کسب سود فراهم می‌آورد، اما به دقت، برنامه‌ریزی و آگاهی کافی از پتانسیل ریسک‌ها نیاز دارد. سرمایه‌گذاران باید قبل از ورود به این نوع از معاملات، به طور کامل از تمام جوانب و خطرات آن آگاه باشند.

9 ترفند عالی برای استفاده حداکثری از فرصت آربیتراژ

برای بهره‌برداری بهتر و کسب سود بیشتر از آربیتراژ ارز دیجیتال، می‌توانید از چند ترفند و استراتژی کلیدی استفاده کنید:

• ربات‌های تجاری آربیتراژ می‌توانند به طور خودکار اختلاف قیمت‌ها را در صرافی‌های مختلف شناسایی کرده و معاملات را به سرعت انجام دهند.

• اطلاعات و داده‌های مربوط به قیمت‌ها، حجم معاملات و زمان تراکنش‌ها را به دقت بررسی کنید تا فرصت‌های آربیتراژ را شناسایی کنید.

• برای استفاده از اختلاف قیمت‌ها، حساب‌های کاربری مختلف در چندین صرافی معتبر داشته باشید تا بتوانید به سرعت وارد عمل شوید.

• از ابزارها و نرم‌افزارهای تحلیلی برای رصد قیمت‌ها در زمان واقعی و شناسایی فرصت‌های آربیتراژ استفاده کنید.

• قبل از انجام معاملات، استراتژی مشخصی داشته باشید و ریسک‌ها را محاسبه کنید.

1. هزینه‌های تراکنش و کارمزدها را در نظر بگیرید تا مطمئن شوید که سود نهایی از انجام آربیتراژ، هزینه‌ها را پوشش می‌دهد.
2. بازار ارز دیجیتال دائما در حال تغییر است، بنابراین لازم است به طور مداوم بازارها را رصد کرده و به سرعت عمل کنید.
3. سرمایه‌گذاری‌های خود را تنوع بخشیده و استراتژی‌های مدیریت ریسک را برای کاهش ضررهای احتمالی پیاده‌سازی کنید.
4. دائماً در مورد بازار ارز دیجیتال و استراتژی‌های آربیتراژ آموزش ببینید و دانش خود را به‌روز نگه دارید.

دوره‌ آموزش حصوری ارز دیجیتال در مشهد و آموزش آنلاین ارز دیجیتال آکادمی مالی رفیعی یک ابزار عالی برای کسب دانش به روز و دقیق در بازار ارزهای دیجیتال و فارکس است. در این آکادمی می‌توانید با شرکت در کلاس‌های حضوری و آنلاین از تجارب 10 ساله مدرسین دوره‌ها استفاده کرده و به منابع صد در صد معتبر دسترسی داشته باشید.

برای شرکت در دوره‌های آموزشی ارز دیجیتال و فارکس آکادمی مالی رفیعی همین الان از طریق شماره‌های داخل سایت تماس بگیرید یا به صورت آنلاین ثبت نام کنید.